arالتحليل اليومي 25/03/2025
-استقر مؤشر الدولار حول 104.3 يوم الثلاثاء، وهو أعلى مستوى له في ثلاثة أسابيع وسط بيانات اقتصادية قوية، في حين يزن المتداولون التأثير المحتمل للرسوم الجمركية القادمة.
-الذهب يتراجع مع تخفيف ترامب لتهديداته بالرسوم الجمركية، وحذر الاحتياطي الفيدرالي بشأن خفض أسعار الفائدة
-قال ترامب يوم الاثنين إن الرسوم الجمركية على السيارات قادمة قريبا رغم أنه أشار إلى أن ليس كل الرسوم التي هدد بفرضها سيتم فرضها في الثاني من أبريل وأن بعض الدول قد تحصل على إعفاءات، وهي الخطوة التي اعتبرتها وول ستريت علامة على المرونة في مسألة هزت الأسواق لأسابيع.
*السبائك الذهبية، التي يُنظر إليها على أنها وسيلة للتحوط ضد عدم اليقين الجيوسياسي والاقتصادي، غالبًا ما تزدهر في بيئة أسعار الفائدة المنخفضة.
قال رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في أتلانتا رافائيل بوسيك إنه يتوقع تقدما أبطأ في التضخم في الأشهر المقبلة ونتيجة لذلك يرى الآن أن البنك الفيدرالي سيخفض سعر الفائدة القياسي بمقدار ربع نقطة مئوية فقط بحلول نهاية هذا العام.
توقع بوسيتك خفض أسعار الفائدة في بنك الاحتياطي الفيدرالي مرتين هذا العام، وهو ما يتوافق مع اجتماع زملائه الأسبوع الماضي، حيث توقع متوسط التوقعات خفض أسعار الفائدة بمقدار ربع نقطة مئوية مرتين في عام 2025.
ستتطلع الأسواق بعد ذلك إلى مؤشر نفقات الاستهلاك الشخصي (PCE)، وهو مقياس التضخم المفضل لدى بنك الاحتياطي الفيدرالي، والمقرر صدوره يوم الجمعة.
في غضون ذلك، من المقرر أن تجتذب الصناديق التي تستثمر في شركات تعدين الذهب أكبر تدفقات شهرية صافية لها في أكثر من عام في مارس/آذار، حيث تعمل أسعار الذهب المرتفعة إلى مستويات قياسية على تحسين توقعات أرباح الشركات وتعزيز التدفقات النقدية.
النفط مستقر مع تقييم المستثمرين لتأثير رسوم ترامب الجمركية ليتداول خام برنت عند مستويات 72.00 دولار و كذلك خام غرب تكساس عند مستويات الـ 68.00 دولار
-برنت وغرب تكساس الوسيط مستقران بعد مكاسب تجاوزت 1% بعد رسوم ترامب الجمركية
ترامب يقول إن أي دولة تشتري النفط الفنزويلي ستواجه رسوما جمركية بنسبة 25%
مخاوف الطلب وارتفاع إمدادات أوبك+ تثقل كاهل المنظمة
ارتفع كلا الخامين القياسيين بأكثر من 1% يوم الاثنين بعد أن أعلن الرئيس الأمريكي دونالد ترامب فرض رسوم جمركية بنسبة 25% على الدول المستوردة للنفط والغاز من فنزويلا. يُعد النفط الصادرات الرئيسية لفنزويلا، والصين، الخاضعة بالفعل لرسوم جمركية أمريكية، هي أكبر مشتريه.
وقال تسويوشي أوينو، كبير الاقتصاديين في معهد إن إل آي للأبحاث: “يخشى المستثمرون من أن تؤدي التعريفات الجمركية المتنوعة التي فرضها ترامب إلى إبطاء الاقتصاد والحد من الطلب على النفط، لكن احتمال فرض عقوبات أمريكية أكثر صرامة على النفط الفنزويلي والإيراني مما يحد من العرض، إلى جانب التحولات السريعة في سياسته، يجعل من الصعب اتخاذ مراكز كبيرة”.
وأضاف “نتوقع أن يظل سعر خام غرب تكساس الوسيط حول 70 دولارا لبقية العام، مع مكاسب موسمية محتملة مع دخول الولايات المتحدة ودول أخرى موسم القيادة”.
وفي الأسبوع الماضي، فرضت الولايات المتحدة عقوبات جديدة تهدف إلى ضرب صادرات النفط الإيرانية.
ومع ذلك، تراجعت أسعار النفط الخام عن أعلى مستوياتها في الجلسة بعد أن مددت إدارة ترامب يوم الاثنين أيضًا الموعد النهائي إلى 27 مايو للمنتج الأمريكي شيفرون.
لتقليص العمليات في فنزويلا.
وكتب محللون في بنك ANZ في مذكرة أن سحب ترخيص شركة شيفرون للعمل قد يؤدي إلى خفض الإنتاج في البلاد بنحو 200 ألف برميل يوميا.
وتعرضت أسعار النفط أيضًا لضغوط بسبب المخاوف الاقتصادية وسط تصاعد التوترات التجارية العالمية.
وقال ترامب أيضا إن الرسوم الجمركية على السيارات قادمة قريبا رغم أنه أشار إلى أن ليس كل الرسوم التي هدد بفرضها سوف يتم فرضها في الثاني من أبريل/نيسان وأن بعض الدول قد تحصل على إعفاءات، وهي الخطوة التي اعتبرتها وول ستريت علامة على المرونة في مسألة هزت الأسواق لأسابيع.
-بدأ سعر البيتكوين ارتفاعًا ثابتًا فوق مستوى 85,500 دولار أمريكي. ويشهد البيتكوين الآن تصحيحًا لمكاسبه من مستوى 88,750 دولارًا أمريكيًا، وقد يجد عروضًا للشراء بالقرب من 86,500 دولار أمريكي.
التقارير الفنية الذكية
طريقة العمل
يتم اقتراح سيناريو مرجّح لليوم، واحتمال تحقق هذا السيناريو بحسب التحليل الفني قد يكون بين 60% و75%.
في حال فشل السيناريو الأول، هنا يصبح احتمال تحقق السيناريو الثاني بنسب تأكد بين 60% و75%.
يفشل السيناريو الأول عند وصول السعر إلى مستوى شرط السيناريو البديل، ومباشرة يتم تفعيل السيناريو البديل وإلغاء التوقع من السيناريو الأول.
هذه التقارير لا تعتبر بديل لقرار المتداول، بل هي أداة مساعدة للمتابع في اتخاذ قراراته الخاصة، كمرجع مبني على أصل التحليل الفني الكلاسيكي.
الذهب GOLD
الاتجاه العام: صاعد
الفاصل الزمني:نصف ساعة ( 30 دقيقة )
السعر الحالي: 3015.53
السيناريو الأول:شراء الذهب بكسر والثبات اعلى 3023.74 مع استهداف سعر 3032.77 و 3040.93
السيناريو البديل: بيع الذهب بكسر والثبات اسفل 3010.87 مع استهداف سعر 3003.86 وثم 2996.71
التعليق: التداول اعلى الدعوم والمتوسطات يرّجح الصعود
النفط الخام CRUDE OIL
الاتجاه: هابط
الفاصل الزمني: نصف ساعة ( 30 دقيقة )
السعر الحالي:68.86 دولار للبرميل
السيناريو الأول: بيع النفط بكسر والثبات باغلاق شمعة اسفل مستويات 68.60 دولار مع استهداف سعر 68.24 دولار ثم 67.81
السيناريو البديل: شراء النفط بكسر مستوى 69.14 دولار مع استهداف سعر 69.50 دولار ثم 69.85
التعليق: التداول اسفل المقاومات والمتوسطات يرجح الهبوط
زوج اليورو دولار EURUSD
الاتجاه العام : صاعد
الفاصل الزمني: نصف ساعة ( 30 دقيقة )
السعر الحالي: 1.07942
السيناريو الاول : شراء اليورو دولار بكسر 1.08137 مع استهداف سعر 1.08316 ثم 1.08523
السيناريو البديل: بيع اليورو دولار بكسر والثبات باغلاق شمعة اسفل 1.07885 مع استهداف سعر 1.07711 ثم 1.07509
التعليق: التداول اعلى الدعوم والمتوسطات يرجح الصعود
زوج الباوند مقابل الدولار الامريكي GBPUSD
الاتجاه : صاعد
الفاصل الزمني: نصف ساعة( 30 دقيقة )
السعر الحالي:1.29159
السيناريو الأول: شراء الباوند دولار بكسر والثبات اعلى مستوى 1.29375 مع استهداف سعر 1.29551 ثم 1.29750
السيناريو البديل: بيع الباوند دولار بكسر والثبات باغلاق اسفل 1.29084 مع استهداف سعر 1.28885 ثم 1.28695
التعليق: التداول اعلى الدعوم والمتوسطات يرجح الصعود
مؤشر ناسداك NAS100
الاتجاه : هابط
الفاصل الزمني: نصف ساعة( 30 دقيقة )
السعر الحالي: 20341
السيناريو الأول: بيع الناسداك بكسر والثبات باغلاق اسفل 20240 مع استهداف سعر 20135 ثم 20027
السيناريو البديل: شراء الناسداك بكسر والثبات باغلاق اعلى 20397 مع استهداف سعر 20516 ثم 20624
التعليق: التداول اسفل المقاومات والمتوسطات يرجح الهبوط
البيانات الاقتصادية
(بتوقيت السعودية GMT +3)
-من الولايات المتحدة الامريكية مؤشر ثقة المستهلك CB (مارس) 17:00
-من الولايات المتحدة الامريكية مبيعات المنازل الجديدة (فبراير) 17:00
التحليل الأساسي
استقر مؤشر الدولار حول 104.3 يوم الثلاثاء، وهو أعلى مستوى له في ثلاثة أسابيع وسط بيانات اقتصادية قوية، في حين يزن المتداولون التأثير المحتمل للرسوم الجمركية القادمة.
أظهرت بيانات يوم الاثنين أن نشاط الأعمال في الولايات المتحدة انتعش في مارس/آذار، مع انتعاش حاد في قطاع الخدمات مما عوض الانخفاض المتجدد في الناتج الصناعي.
ومع ذلك، انخفضت توقعات الأعمال للعام المقبل إلى ثاني أدنى مستوى لها منذ أكتوبر/تشرين الأول 2022، بسبب المخاوف بشأن الطلب والتعريفات الجمركية وتحولات السياسة الأوسع في ظل الإدارة الجديدة.
وقد غذت التصريحات الأخيرة للرئيس دونالد ترامب الآمال في اتباع نهج أكثر استهدافا للرسوم الجمركية، مما خفف المخاوف من حدوث اضطرابات اقتصادية واسعة النطاق.
لكن تعهده بفرض رسوم على السيارات والأدوية وغيرها من الصناعات أضاف إلى حالة عدم اليقين في السوق.
حافظ الدولار على مكاسبه مقابل معظم العملات الرئيسية، وحقق أكبر قدر من القوة مقابل الين.
تراجعت أسعار الذهب قليلا يوم الثلاثاء بعد أن خفف الرئيس الأمريكي دونالد ترامب المخاوف من خلال إعلانه أن الرسوم الجمركية التي اقترحها لن تدخل جميعها حيز التنفيذ في الثاني من أبريل، في حين أشار مسؤول في مجلس الاحتياطي الفيدرالي إلى موقف حذر بشأن خفض أسعار الفائدة هذا العام.
لم تشهد أسعار النفط تغيرا يذكر يوم الثلاثاء مع قيام الأسواق بتقييم تأثير الرسوم الجمركية الأمريكية الجديدة التي أعلنت عنها على الدول التي تشتري النفط الفنزويلي والتوقعات غير المؤكدة للطلب العالمي.
إخلاء المسؤولية عن المخاطر
Any information/articles/materials/content provided by WRPRO or displayed on its website is intended to be used solely for educational purposes only and does not constitute investment advice or a consultation on how the client should trade.
Although WRPRO has taken care to ensure that the content of such information is accurate, - it cannot be held responsible for any omission/error/miscalculation and cannot guarantee the accuracy of any material or any information contained herein.
Therefore, any reliance you place on such material is strictly at your own risk. Please note that the responsibility for using or relying on such material rests with the client and WRPRO accepts no liability for any loss or damage, including without limitation, any loss of profit which may arise directly or indirectly from the use of or reliance on such information.
تحذير من المخاطر: الفروقات على مخاطر كبيرة على رأس المال المستثمر. يرجى قراءة والتأكد من فهمك الكامل لسياسة الكشف عن المخاطر.
You should make sure that, depending on your country of residence, you are allowed to trade with WRPRO products. Please ensure that you are familiar with the company’s risk disclosure.
