arالتحليل اليومي 16/01/2025
-الدولار يحافظ على انخفاضه وسط تباطؤ التضخم
-استقر مؤشر الدولار حول 109.2 يوم الأربعاء، ليظل قرب أعلى مستوياته في عامين مع انتظار المستثمرين تقرير التضخم الاستهلاكي لشهر ديسمبر/كانون الأول، والذي قد يؤثر على الاتجاه المستقبلي للسياسة النقدية لمجلس الاحتياطي الفيدرالي.
-أسعار الذهب تحوم قرب أعلى مستوى في شهر وسط آمال متجددة بخفض أسعار الفائدة
-الذهب يصل إلى أعلى مستوى منذ 12 ديسمبر ويعتبر الذهب مستقر عند أعلى مستوى في أكثر من شهر
-إسرائيل وحماس تتوصلان إلى اتفاق لوقف إطلاق النار في غزة
-التقدم في خفض معدلات التضخم قد يدفع اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة إلى تخفيف السياسة النقدية وقال جيجار تريفيدي، المحلل البارز في ريلاينس للأوراق المالية: “إن تخفيف التضخم الأساسي في الولايات المتحدة جدد الآمال في تبني بنك الاحتياطي الفيدرالي لسياسة أقل تقييدا هذا العام.
-فقد تباطأ التضخم الأساسي بشكل غير متوقع، في حين لم تظهر أسعار المستهلك الرئيسية أي مفاجآت صعودية كبيرة”.
-وقد ساهم ذلك في دعم الطلب على الذهب، حيث أن التقدم في خفض معدلات التضخم قد يدفع لجنة السوق المفتوحة الفيدرالية إلى تخفيف السياسة النقدية، مما يقلل من التكلفة البديلة للاحتفاظ بالأصول غير ذات العائد.”
-وتظل المخاوف قائمة بشأن الرسوم الجمركية المحتملة التي قد تفرضها إدارة الرئيس الأميركي المنتخب دونالد ترامب، وهو ما قد يؤدي إلى تفاقم الضغوط التضخمية.
-قال مسؤولون بالبنك المركزي الأمريكي إن البيانات الصادرة يوم الأربعاء أظهرت أن التضخم في الولايات المتحدة يواصل التراجع حتى مع ملاحظتهم حالة من عدم اليقين المتزايدة في الأشهر المقبلة، حيث ينتظرون لمحة أولى عن سياسات إدارة ترامب القادمة.
-ودعم الذهب تراجع الدولار يوم الخميس ليظل قريبا من مستويات الذروة الأخيرة بعد أن أدت بيانات التضخم الأميركية الباردة إلى انخفاض عائدات السندات.
-وارتفعت احتمالات خفض أسعار الفائدة من جانب بنك الاحتياطي الفيدرالي الأميركي أكثر هذا العام بعد البيانات، وكان متداولو العقود الآجلة لأسعار الفائدة يوم الأربعاء يضعون في الحسبان احتمالات شبه متساوية بأن يخفض البنك المركزي الأميركي أسعار الفائدة مرتين بحلول نهاية هذا العام، مع أول خفض في يونيو/حزيران.
-وفي مكان آخر، توصلت إسرائيل وحماس إلى اتفاق لوقف إطلاق النار وتحرير الرهائن، مما قلل من جاذبية المعدن من حيث السلامة، بحسب تريفيدي.
-النفط يرتفع مع تزايد مخاوف العرض بسبب انخفاض المخزونات الأميركية ليتداول خام برنت عند مستويات 82.00 دولار و كذلك خام غرب تكساس عند مستويات الـ 78.00 دولار
-برنت وخام غرب تكساس الوسيط يقتربان من أعلى مستوياتهما في ستة أشهر
-انخفاض مخزونات الخام الأميركية أكثر من المتوقع
-من المتوقع أن يرتفع الطلب على المهرجانات في الهند والصين
-قالت إدارة معلومات الطاقة الأمريكية يوم الأربعاء إن مخزونات النفط الخام في الولايات المتحدة هبطت الأسبوع الماضي إلى أدنى مستوياتها منذ أبريل نيسان 2022 مع ارتفاع الصادرات وانخفاض الواردات.
-وكان الانخفاض البالغ مليوني برميل أكثر من هبوط قدره 992 ألف برميل كان المحللون توقعوه في استطلاع أجرته رويترز.
-أضاف الانخفاض إلى توقعات العرض العالمي المتشددة بعد أن فرضت الولايات المتحدة عقوبات أوسع نطاقا على منتجي النفط وناقلات النفط الروسية. ودفعت العقوبات الأميركية الجديدة كبار عملاء موسكو إلى البحث في أنحاء العالم عن براميل بديلة، في حين ارتفعت أسعار الشحن أيضا.
-فرضت إدارة بايدن، الأربعاء، مئات العقوبات الإضافية التي تستهدف القاعدة الصناعية العسكرية الروسية ومخططات التهرب.
-في غضون ذلك، من المرجح أن تتوخى منظمة البلدان المصدرة للبترول وحلفاؤها، الذين قلصوا الإنتاج بشكل جماعي على مدى العامين الماضيين، الحذر بشأن زيادة الإمدادات على الرغم من ارتفاع الأسعار الأخير، حسبما قال مؤسس شركة كوموديتي كونتكست روري جونستون.
-وقال جونستون “لقد تضاءل تفاؤل مجموعة المنتجين بشكل متكرر خلال العام الماضي، ومن المرجح أن ترتكب خطأ في جانب الحذر قبل البدء في عملية تخفيف التخفيضات”.
-وفي إطار الحد من مكاسب النفط، وافقت إسرائيل وحماس على اتفاق لوقف القتال في غزة وتبادل الرهائن الإسرائيليين بالسجناء الفلسطينيين، بحسب مسؤول.
-وعلى صعيد الطلب، ارتفع الطلب العالمي على النفط بمقدار 1.2 مليون برميل يوميا في أول أسبوعين من عام 2025 مقارنة بالفترة نفسها من العام السابق، وهو ما يقل قليلا عن التوقعات، حسبما كتب محللو جي بي مورجان في مذكرة.
-ويتوقع المحللون أن ينمو الطلب على النفط بمقدار 1.4 مليون برميل يوميا على أساس سنوي في الأسابيع المقبلة، مدفوعا بأنشطة السفر المتزايدة في الهند، حيث يقام مهرجان ضخم، فضلا عن السفر للاحتفالات بالعام القمري الجديد في الصين في نهاية يناير.
-ويترقب بعض المستثمرين أيضا خفضا محتملا لأسعار الفائدة من جانب مجلس الاحتياطي الفيدرالي الأميركي قبل نهاية العام في أعقاب بيانات تشير إلى تراجع التضخم الأساسي في الولايات المتحدة ــ وهو ما قد يدعم الأنشطة الاقتصادية واستهلاك الطاقة.
-يحاول سعر البيتكوين تحقيق موجة انتعاش فوق منطقة 98000 دولار. يرتفع سعر البيتكوين ويكافح الآن للاستقرار فوق منطقة 100000 دولار.
التقارير الفنية الذكية
طريقة العمل
يتم اقتراح سيناريو مرجّح لليوم، واحتمال تحقق هذا السيناريو بحسب التحليل الفني قد يكون بين 60% و75%.
في حال فشل السيناريو الأول، هنا يصبح احتمال تحقق السيناريو الثاني بنسب تأكد بين 60% و75%.
يفشل السيناريو الأول عند وصول السعر إلى مستوى شرط السيناريو البديل، ومباشرة يتم تفعيل السيناريو البديل وإلغاء التوقع من السيناريو الأول.
هذه التقارير لا تعتبر بديل لقرار المتداول، بل هي أداة مساعدة للمتابع في اتخاذ قراراته الخاصة، كمرجع مبني على أصل التحليل الفني الكلاسيكي.
الذهب GOLD
الاتجاه العام: صاعد
الفاصل الزمني:نصف ساعة ( 30 دقيقة )
السعر الحالي: 2693.96
السيناريو الأول:شراء الذهب بكسر والثبات اعلى 2702.56 مع استهداف سعر 2708.99 و 2716.12
السيناريو البديل: بيع الذهب بكسر والثبات اسفل 2691.18. مع استهداف سعر 2684.73 وثم 2676.89
التعليق: التداول اعلى الدعوم والمتوسطات يرّجح الصعود
النفط الخام CRUDE OIL
الاتجاه: صاعد
الفاصل الزمني: نصف ساعة ( 30 دقيقة )
السعر الحالي: 78.72 دولار للبرميل
السيناريو الأول: شراء النفط بكسر والثبات باغلاق شمعة اعلى مستويات 79.17 دولار مع استهداف سعر 79.64 دولار ثم 80.20
السيناريو البديل: بيع النفط بكسر مستوى 78.49 دولار مع استهداف سعر 77.97 دولار ثم 77.38
التعليق: التداول اعلى الدعوم والمتوسطات يرجح الصعود
زوج اليورو دولار EURUSD
الاتجاه العام : هابط
الفاصل الزمني: نصف ساعة ( 30 دقيقة )
السعر الحالي: 1.02851
السيناريو الاول : بيع اليورو دولار بكسر 1.02785 مع استهداف سعر 1.02625 ثم 1.02412
السيناريو البديل: شراء اليورو دولار بكسر والثبات باغلاق شمعة اعلى 1.03012 مع استهداف سعر 1.03197 ثم 1.03421
التعليق: التداول اسفل المقاومات والمتوسطات يرّجح الهبوط
زوج الباوند مقابل الدولار الامريكي GBPUSD
الاتجاه : هابط
الفاصل الزمني: نصف ساعة( 30 دقيقة )
السعر الحالي: 1.22113
السيناريو الأول: بيع الباوند دولار بكسر والثبات اسفل مستوى 1.22039 مع استهداف سعر 1.21798 ثم 1.21576
السيناريو البديل: شراء الباوند دولار بكسر والثبات باغلاق اعلى 1.22339 مع استهداف سعر 1.22579 ثم 1.22866
التعليق: التداول اسفل المقاومات والمتوسطات يرجح الهبوط
مؤشر ناسداك NAS100
الاتجاه : صاعد
الفاصل الزمني: نصف ساعة( 30 دقيقة )
السعر الحالي: 21377
السيناريو الأول: شراء الناسداك بكسر والثبات باغلاق اعلى 21462 مع استهداف سعر 21565 ثم 21683
السيناريو البديل: بيع الناسداك بكسر والثبات باغلاق اسفل 21305 مع استهداف سعر 21180 ثم 21073
التعليق: التداول اعلى الدعوم والمتوسطات يرّجح الصعود
البيانات الاقتصادية
(بتوقيت السعودية GMT +3)
-من بريطانيا مؤشر الناتج الإجمالي المحلي (شهريا) (نوفمبر) 10:00
-من المانيا مؤشر أسعار المستهلكين الألماني (شهريا) (ديسمبر) 10:00
-من الولايات المتحدة الامريكية مؤشر مبيعات التجزئة الأساسية (شهريا) (ديسمبر) 16:30
-من الولايات المتحدة الامريكية مؤشر معدلات الشكاوى من البطالة 16:30
-من الولايات المتحدة الامريكية مؤشر فيلادلفيا للصناعات التحويلية (يناير) 16:30
-من الولايات المتحدة الامريكية مؤشر مبيعات التجزئة (شهريا) (ديسمبر) 16:30
التحليل الأساسي
استقر مؤشر الدولار حول مستوى 109 في تعاملات اليوم الخميس بعد انخفاضه لثلاث جلسات متتالية، حيث عززت مؤشرات تباطؤ التضخم في الولايات المتحدة التوقعات بخفض أسعار الفائدة من جانب مجلس الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي بشكل أكبر هذا العام.
ارتفع معدل التضخم الأساسي في الولايات المتحدة بنسبة 3.2% على أساس سنوي في ديسمبر/كانون الأول، وهو تباطؤ عن 3.3% في نوفمبر/تشرين الثاني، وهو ما كان أيضا متوقعا. وعلى أساس شهري، تراجع معدل التضخم الأساسي إلى 0.2% من 0.3%، بما يتماشى مع التوقعات.
وأدت بيانات التضخم إلى انخفاض حاد في عوائد سندات الخزانة الأميركية لأجل 10 سنوات، حيث هبطت بنحو 14 نقطة أساس إلى نحو 4.65%.
كما قام المشاركون في السوق بتسعير 10 نقاط أساس إضافية من تخفيف أسعار الفائدة من جانب بنك الاحتياطي الفيدرالي هذا العام، ليصل إجمالي التخفيضات المتوقعة إلى 37 نقطة أساس.
ومع ذلك، كان تراجع الدولار مقيدًا إلى حد ما بسبب المخاوف بشأن الخطط السياسية للرئيس القادم ترامب، وخاصة فيما يتعلق بالرسوم الجمركية، والتي يُنظر إليها على أنها قد تؤدي إلى التضخم.
استقرت أسعار الذهب يوم الخميس بعد أن سجلت أعلى مستوياتها في أكثر من شهر، حيث رفعت بيانات أضعف للتضخم الأساسي في الولايات المتحدة توقعات خفض أسعار الفائدة، على الرغم من أن أنباء عن اتفاق لوقف إطلاق النار بين إسرائيل وحماس حدت من المزيد من المكاسب.
ارتفعت أسعار النفط للجلسة الثانية على التوالي يوم الخميس، بدعم من المخاوف بشأن الإمدادات وسط العقوبات الأميركية على روسيا، وانخفاض أكبر من المتوقع في مخزونات النفط الخام الأميركية، وتحسن توقعات الطلب العالمي.
إخلاء المسؤولية عن المخاطر
Any information/articles/materials/content provided by WRPRO or displayed on its website is intended to be used solely for educational purposes only and does not constitute investment advice or a consultation on how the client should trade.
Although WRPRO has taken care to ensure that the content of such information is accurate, - it cannot be held responsible for any omission/error/miscalculation and cannot guarantee the accuracy of any material or any information contained herein.
Therefore, any reliance you place on such material is strictly at your own risk. Please note that the responsibility for using or relying on such material rests with the client and WRPRO accepts no liability for any loss or damage, including without limitation, any loss of profit which may arise directly or indirectly from the use of or reliance on such information.
تحذير من المخاطر: الفروقات على مخاطر كبيرة على رأس المال المستثمر. يرجى قراءة والتأكد من فهمك الكامل لسياسة الكشف عن المخاطر.
You should make sure that, depending on your country of residence, you are allowed to trade with WRPRO products. Please ensure that you are familiar with the company’s risk disclosure.
